3バープレイ」のトレードパターンは良いアドバイスになるのか？

ダニエル・カーンマンが著書の中で指摘しているように、頻繁に株取引をすることは 有効性の錯覚 .

8年間に渡って25人のウェルスアドバイザーの結果を比較したところ、カーンマンは、他の人よりも良いとか悪いとか、一貫して目立っている人はいないことを発見した。"その結果は、彼の言葉を借りれば、「スキルのゲームではなく、サイコロを振るコンテストに期待されるものに似ていた」のである。しかし、これらのアドバイザーが働いていた会社では、誰もこのことを意識していなかったようだ。"難しいが不可能ではない仕事をしている有能なプロだとアドバイザー自身が感じていたし、上司もそれに同意していた。カーンマンは、会社の取締役たちに「運を技量であるかのように報いている」と伝えていた。取締役たちはそれを信じていたが、「会社の生活は以前と同じように続いていた」。取締役は「スキルの錯覚」にしがみついていたが、アドバイザー自身もそうであった。

取引ウェブサイトと株式仲買人は、毎日の取引ツールのトンを発明した（例：ローソク足のような）。しかし、1つは、取引ニュースの数千を統合するために時間を費やすことをいとわない場合、1つは、それらのブローカーは、同様のパターンのために異なる物語を教えてくれることに気づくでしょう。

それは3 bar playのような金融ツールは、単に話を聞くことによって、人間の認知の弱さを利用されていることは明らかである。さらに、ファンドマネージャー（またはポンプ＆ダンプ詐欺師）は、自分たちの会社が取引から顧客の投資を吸い上げているわけではないと顧客や被害者を納得させるために、このようなツールを必要としています（多くのファンドマネージャーは、実際には取引手数料のカットを取る親ブローカー会社と提携しています）。

ウォールズストリートは単に思考、ファスト＆スローを読むために自分の時間を費やすことに不本意なその大多数のための神に感謝しています。そうでなければ、株式市場全体が低迷して陳腐化し、バンガードやバークシャーのようなslow投資ファンドに支配されてしまうだろう。

パターン認識（フラッグ、ペナント、ヘッド＆ショルダー、巻き込みリバーサル、ギャップ、ダブル＆トリプルボトム、カップ＆ハンドル…そしてこの3バープレイ）に従えば、マーケットをうまくトレードできるというコンセプトのもとに作られたコテージ産業があります。ソフトウェア、ニュースレターの購読、管理されたお金など

取引に利用可能な銘柄の数と、1日の取引の過程でそれぞれに発生する3分と4分の期間の数を考えると、セットアップパターンは、おそらく1日に1000回の発生する可能性があります。問題は、あなたがこのミッションを受け入れることにした場合、それらの仮定の1000回の発生のうち、どれだけの数が実際に成功するのか、というと、負けたムチソウになるのではなく、むしろ成功するのでしょうか？私の推測では、このビデオの作者は、他の多くの提供者と同様に、これを行うことの容易さを示すために、いくつかの素晴らしい結果を選んだのではないかと思います。

あなたのビデオはTLDNRで、私は作者のことを何も知りません。しかし、私はあなたにこれを尋ねるだろう。このパターンが金持ちへの道であるならば、なぜ彼はYouTubeのビデオでそれを誇張しているのか、それを取引して銀行まで笑い飛ばすのではなく？ジェシー・リバモア リチャード・デニス ポール・チューダー・ジョーンズ 動画の名前は？ああ、そうだな

3つのバーのプレイは詐欺ではありません。

彼らはあなたが彼らを通してあなたの取引をしなければならないと言わない限り、または彼らはあなたがこのパターンを利用できるようにするツールを販売すると言わない限り、またはあなたが方法を学ぶために彼らのトレーニングコースを受講しなければならない限り、彼らはあなたの投資からお金を稼ぐ能力を持っていません。

あなたやあなたのような他の人からの収入源がなければ、詐欺はありません。

さて、それは良いアドバイスなのか？

動画は30分もある。これは広告収入を得るための明らかな策略です。この戦略が成功するかどうかは、作者にとってはどうでもいいことです。手っ取り早く金持ちになるというアイデアが好きな人たちにソーシャルメディアでシェアされるだろうか？そうであれば、それは本当のお金に変換します。

入門のご挨拶です。デイトレーディング・パターンに対するコミュニティの視点に挑戦する

まず、ここで引用されているウィキペディアの「有効性の錯覚」から、この例を取り上げてみよう。

8年間に渡って25人のウェルスアドバイザーの結果を比較したところ、カーネマンはどのアドバイザーも一貫して他のアドバイザーよりも良くも悪くもないことを発見した。"その結果は、彼の言葉を借りれば、「スキルを競うゲームではなく、サイコロを振るコンテストに期待されるものに似ていた」のである。しかし、これらのアドバイザーが働いていた会社では、誰もこのことを意識していなかったようだ。"難しいが不可能ではない仕事をしている有能なプロだとアドバイザー自身が感じていたし、上司もそれに同意していた。カーンマンは、会社の取締役たちに「運を技量であるかのように報いている」と伝えていた。取締役たちはそれを信じていたが、「会社の生活は以前と同じように続いていた」。取締役は「スキルの錯覚」にしがみついていたが、アドバイザー自身もそうであった。

この例は、業界全体が猿と同じように会社のために尽くすピエロで埋め尽くされていることを示す有効な説明に過ぎない。

1.実際にサイコロを振っても同じような結果が得られる（1億ドルのポートフォリオで0.1%の利益が出ても家を買う）、 2. この仕事の主なポイントは、資本配分に長けていることです。必要とされる可能性があり、実質的に複雑な他のスキルについてはどうでしょうか？交渉、一貫したレポーティング、ピッチング、新規顧客の獲得など、資本配分の決定には表れないことを考えて、 3。ストラテジストたちは、実際にはわざとサイコロを振るシミュレーションをしようとしているわけではない。このようにして、彼らは単に市場ベースのROIを可能な限り一貫して追いかけるだけであり、それが多くのヘッジファンドの完全なポイントとなっています。

TL;DR: 「サイコロを振る」よりも優れたリターンを得られていないからといって、あなたが悪いウェルスマネージャーであるという意味ではありません。実際、自分がウォーレン・バフェットではないことを認め、その代わりに市場のリターンを得るような方法で資金を分散させることは、ヘッジファンドや類似のビジネスモデルにとって非常に有益な戦略であるかもしれません。

3バー・プレイ：センスとナンセンス

さて、ここで実際に本題の3バー・プレイについて議論してみましょう。3バープレイを最もよく表現しているのは、Live TradersのJared氏です。彼は、視聴者に3バーのセットアップを判断させることについて2時間のビデオを作り、これだけではトレードオフのベースとなるには十分ではない理由を説明しました。彼にとっては、それが株をより深く見るための最初の強い理由なのです。ボラティリティ、取引量、以前に確立されたサポートとレジスタンスのレベルを考慮し、バーがどのように見えるかに基づいて、それ自体のセットアップの強さを理解する必要があります。そして、どんな中途半端なトレーダーでも、戦略をバックテストして、手で選ぶ必要があることを常に教えてくれます（アルゴリズム的に何百もの戦略をテストして、明らかなバイアスを受けるよりも）。だから、もしうまくいかなかったとしても、その段階を超えることはありません。

さて、上記の注意事項に一切触れず、一般の人に誤解を与えるクズの例を挙げよう。(https://i.stack.imgur.com/d4P7l.png)ヘッダーだけで、この人はいくつかのことを見逃している。1. 1. 3バープレイは初心者には適していない。なぜならば、いつそのセットアップがトレードに使用でき、いつ使用できないのかを理解するために、追加的な質問が必要になるからだ。2. 最初のバーは、そのバーの方向に非常に強い潜在的な動きを示すために、異常に長いはずです。その後のバーは、この方向に向かっている可能性が高いことを確認する役割を果たすべきです。

この戦略の収益性は、比較的タイトなストップロスと緩いテイクプロフィットを設定することができ、その結果、有利なリスク・リワード・レシオが得られることと、前に述べた基準を考慮すると、より厳しく、またはより緩くすることで予想勝率を調整することができることの組み合わせから来ています。

この戦略、一般的な短期取引戦略、および取引教育者の悪い評判は、写真のようなピエロから来ていますが、彼はBADセットアップの講義をして、聴衆に彼が説明しているパターンの取引がまだできていないことを見せようとは考えていません。

私が実証しようとしたように、問題はパターンや教育者が良いか悪いかではありません。他の指標と組み合わせてどのように使うか、どのエデュケーターが与えられたテーマについてどれだけ知識があり透明性があるかを理解し、パターンや一般的なデイトレードの基礎を理解しているか、ということです。ハンマーだけで家を建てようと思っても、それがなければ楽しく家を建てることはできません。私たちには道具箱が必要であり、3バープレイはその道具箱に加えて賢明なものであるべきであり、それに似たトレードをすべて取り上げるためのひょうきんなものではありません。

閉会の挨拶。デイトレーディング

基本的に、短期売買が利益を生む可能性があるのは、ウォーレン・バフェットがこのことについて何も気にしていない（気にしていない）からです。デイトレーディングや類似の戦略は、口座サイズの2%をプッシュするのに必要なボリュームが、デイトレーディングを通過するのに十分な変動性のある銘柄に投入できる量を超えるまでしか機能しません。それは、優れた経営陣、優れたビジネスモデル、割引価格を見極めることで、より収益性の高いものになります。

しかし、これが私の言いたいことだが、投資の両極端が共存することは可能であり、どちらかのカテゴリーのピエロが誰かの主張を証明することはない。

私の経験から、そこにあるほとんどの取引戦略は機能します。それらの問題点は、負けたらどうするのか、何度も何度も負けたらどうするのかなど、すべての角度を説明していないことです。これらは、あなたが把握する必要があるものであり、多くの場合、1つは繰り返し負けるとき、あなたは戦略を変更し始めます。これを「死の輪」といいます。戦略を変更しないでください。それに固執する。それについて自信を持つ必要がある。

だからあなたの質問に答えるために、戦略は詐欺ではありません（間違っていたら訂正してください）。すべてのストラテジーを1～2ヶ月間練習用口座で始めて、完全に理解してください。

どのストラテジーにも損失はつきものです。感情的にならないようにするのがコツで、それは難しいです。