入札と質問のサイズについて超混乱しています。

株式市場では、多くの参加者は、必ずしも株式の現在の市場価格で設定されていない注文を入力します（すなわち、彼らは市場の注文ではない、彼らは指値注文です）。彼らは市場価格よりも低くすることができます（彼らが購入したい場合）または彼らは市場価格よりも高くすることができます（彼らが販売したい場合）。証券の各時点での注文のセットは、注文帳と呼ばれています。

オーダーブックの最低売値がオファーまたはアスクで、高い買値がビッドです。有価証券の流動性が高いほど、オーダーブックにはより多くの注文があり、ビッド・アスクのスプレッドは狭くなります。オーダーブックの深さとは、オーダーブックがどの方向（買い・売り）でも吸収できる単位数のことです。

例として、私は最低価格のオファーで100単位を買いたいのですが、最低価格のオファーのサイズは50単位しかなく、それ以上の注文がない場合、その銘柄の深さはほとんどないことを意味します。

なりすまし（またはレイヤー化、偽装注文）が実施されると、需給法の原理が働かなくなります。しかし、株式のなりすましは、SECが監視する違法な犯罪行為です。株式市場では、特に時間の経過とともに高い成長性が期待される場合には、積極的な買い手は、たとえ価格が入札サイズよりもかなり大きくても、価格を押し上げるために、より高い要求価格を支払うことを厭いません。大きな入札はより多くの買い手を引き付け、価格の上昇をさらに永続させる可能性があります（ポジティブ・パイルオン効果）。積極的な売り手は、ネガティブな状況が予想される場合、アスクサイズが入札サイズよりもかなり小さくても、より低い入札価格を受け入れて価格を押し下げようとします。アスクが大きければ、より多くの売り手を惹きつけ、価格の下落をさらに持続させる可能性がある（ネガティブ・パイルオン効果）。また、売り手と買い手は、価格だけでなく、株式の大きさも考慮した上で、マーカー注文や指値注文と合わせて意思決定を行います。指値注文とは異なり、成行注文は買値・買値の大きさが記録されません。指値注文ではなく、成行注文はすぐに価格の方向性に影響を与えます。そのため、ask/bidサイズだけでは、価格の方向性に関する十分な情報を得ることができません。買い値で売られ続けている銘柄があれば下降トレンドの始まりであり、買い値で売られ続けている銘柄があれば上昇トレンドの始まりである可能性があります。これは、アスク価格が常にビッド価格よりも高いからです。いずれの場合も、長期的に見ても短期的に見ても、買い手も売り手も利益を上げたいと考えています。

他の回答はこのパズルのピースに貢献していますが、省略されている詳細な部分があります。

前述したように、ある有価証券には「注文帳」と呼ばれるものがあり、特定の価格でその有価証券を売買するための注文で構成されています。このように、注文帳は_指値注文のみで構成されていますが、注文帳は通常の買い手と売り手（トレーダー）に限定されず、マーケットメーカーが作成した注文も含まれています。最近では、これはほとんどアルゴリズムで行われていると思われます）。つまり、ある瞬間のビッドサイズとアスクサイズを見ても、現実的には、株式の短期的な値動きを予測するのには役に立たないということです。高頻度のトレーダーもこのカテゴリーに入るでしょう。

一部の特殊なケースを除いて、すべてのアクションは実際に成行注文によって行われます。これが真実ではない場合の数少ない具体的な時間は、マーケットオープンのような時間帯で、いくつかのア クスの上または上にビッドがあり、いくつかのビッドの下または下にア クスがある場合です。このとき、最高のビッドは最低のアスクより0ではない金額で、そこからビッド価格は下がり、最低のアスクは最高のビッドより0ではない金額で始まり、そこからアスク価格は上がります。

指値注文が市場で即時取引を引き起こすもう一つの具体的なタイミングは、指値注文が発注された時点で、それに対応する注文が帳簿上に存在しており、それが再び一致する場合です。例えば、私が100で買いの指値注文を出して、ベストアスク価格が99しかない場合、私は99のアスク価格を支払うことになります。 その時点で」というと、注文の概念があるので、他のトレーダーが同じ注文を出した数ミリ秒後に私が買い注文を出した場合、そのトレーダーの注文が私よりも先に出て先に執行され、その時点でアスク価格が私の指値よりも上昇している可能性があり、その場合、私の注文はブックに入ります。買い値と売り値のサイズを見るという点では、このような指値注文は成行注文と同じと考えることができます。

成行注文が発注された場合、それが買い注文であれば、その注文がアスクサイズを使い果たすまで、現在のベストアスクと照合されます。(高頻度取引や「価格改善」などの悪ふざけが、場合によっては実際にこれを多少歪めてしまう可能性があり、また、異なる取引が異なる市場で行われる可能性があるため、注文のルーティングが価格に影響を与える可能性があります(完全な「注文帳」は実際には集約されています)が、原理的にはこのようになります)。注文サイズがアスクサイズより小さい場合、アスクサイズは注文サイズによって減少します。それよりも大きい場合は、注文帳のその行が削除され、次の高いアスクが「市場価格」となり、注文はそれに対して、それが尽きるまでマッチングされ始めます。成行の売り注文が発注された場合も、ビッド価格が逆になる以外は同じことが起こります。もちろん、注文が執行された直後に、他の参加者が再びブックに変更を加えることもあります。例えば、あるマーケットメーカーは、ある状況下では常に一定量の株式を一定の入札価格で維持しようとするアルゴリズムを持っている可能性があり、そのため、入札深度1000に100株を売っても、入札深度に変化は見られません。

これは、非常に大きな買い注文や売り注文が、既存の株式の需給を「吹き飛ばし」、価格の大きな変動を引き起こす可能性があることを意味しています。これを回避するために、大規模な注文を細かく分割するなど、様々なアルゴリズムが採用されています。そのため、誰かがその価格で大きなブロックを売ろうとしているのに、一度に1000株しか提供していないために、入札サイズが常に1000株の周りに固執しているように見えるという同じ行動を見ることができます。アルゴリズムがどのサイズを選ぶかは、価格レベルの他の参加者と同様に、実際のサイズに影響を与える可能性があります。

ボトムラインは、破壊的ではない（したがって、より収益性の高い）方法で株式を売買するためのアルゴリズムと、マーケットメーカーによるアルゴリズムの両方が存在することは、多くの場合、ビッドとアスクのサイズが提供し得る有用な情報を否定することになるということです。

現在ビッドされている株式数がアスクよりも大きい場合は、市場メーカーはあまりにも少ない在庫を持っています。彼らはあまりにも少ない在庫を持っているという理由は、市場メーカーからの純購入があるということです。そのため、株価は上昇すると予想されます。

現在のアスクの株式数がビッドよりも多い場合、マーケットメーカーは在庫を持ちすぎている。在庫が多すぎる理由は、マーケットメーカーへのネット販売があるからです。そのため、株価は下落すると予想されます。

あなたが取引をしている間、私の理解では、あなたは（特に私のような初心者のために）FOLを考慮する必要があります

1.あなたが取引している株式のボリュームは、クイックインとクイックアウト

2.のためにあなたを安全に保つために十分に高くなければなりません。入札数量が募集数量を上回ると、価格は常に上昇し、その逆もまた然りです。

取引は、入札者が提示価格を支払うことに同意した場合（ケース1. 彼は101を支払います。

1.このシナリオでは、市場が指標や噂に基づいて動いているので、ポジティブな展開があれば、より多くの人々（より多くのボリューム）が同じ銘柄を買うために競争しようとするので、より少ない株式のためにより多くの買い手がそこにいることになり、結果として株価が上昇することになります。

指値注文は、トリガーされると成行注文になります。買い数量が売り数量よりも多い場合は、売りが強く、価格は上昇するよりも下降する可能性が高くなります。アスクボリュームがビッドボリュームよりも高いときは、買いが強く、価格は下がるよりも上がる可能性が高くなります。